Para que o crescimento de uma empresa se torne real, é necessário saber fazer analisar corretamente seus recursos através de indicadores financeiros.
É nesse exato momento que eles se destacam e entram em cena para serem seus aliados e principalmente se tornarem parte essencial de sua análise de desempenho, possibilitando saber o quão saudável ou não está a situação financeira da sua empresa.
Além do mais, poderão ser utilizados também para auxiliar a tomada de decisões, criar estratégias e definir planos de ação e até mesmo para verifique se seu planejamento está sendo viável.
Por isso, para que esse planejamento seja executado de forma mais precisa, esse acompanhamento deverá se tornar uma rotina dentro da sua empresa.
E afinal, o que são esses indicadores financeiros?
São uma forma de analisar o desempenho financeiro, a atratividade de investimento e a situação de equilíbrio ou insolvência das empresas.
Em resumo, indicadores financeiros são métricas de performance obtidos por meio de dados dos demonstrativos financeiros/resultados de uma organização.
Além disso, sua principal função é o fornecimento de informações que auxiliem não somente na análise da performance organizacional, mas também nas melhores tomadas de decisões.
Infelizmente, não são todos os gestores que utilizam essas métricas, seja por não saberem como aplicá-las e/ou por não entenderem sua importância, porém são ferramentas essenciais para o desenvolvimento saudável de sua empresa.
Veja nesse post, alguns dos principais indicadores financeiros de uma organização, seus conceitos, como interpretá-los e usá-los corretamente em seu negócio para que sua empresa alcance os melhores resultados.
Os 5 principais indicadores financeiros de uma empresa
Diante de um mercado cada vez mais competitivo, empresas que não possuem um controle bastante categórico na mensuração dos seus resultados, podem vir a perder o controle financeiro e enfrentar dificuldades em manterem suas atividades operacionais.
Sendo assim, é essencial a análise dos diversos indicadores de desempenho que, além de mostrarem a realidade de sua empresa, permitirão realizar projeções a médio e longo prazo.
Dentro dessa análise, os indicadores são agrupados em cinco categorias:
Como pode-se perceber, cada um deles está voltado para análise de um aspecto diferente da sua empresa.
Pois, com a apuração correta desses indicadores, a empresa pode identificar pontos de melhoria ou a manutenção dos atuais resultados, se assim forem positivos.
Além de dispor de informações capazes de entender a situação atual, auxiliar no planejamento e na elaboração de novas estratégias para a organização.
Pois, é a partir desses dados que é possível enxergar com mais clareza e assertividade os pontos fracos e fortes do seu negócio, detectando os fatores que trazem mais retorno/lucro e mapeando as que geram um montante maior de despesas.
Por isso, a seguir, mostraremos especificamente sobre os indicadores que compõem cada uma dessas categorias.
Indicadores de Lucratividade
Entre os principais indicadores de lucratividade podemos citar a margem bruta e o EBIT.
Margem Bruta
Indicará quanto sua empresa ganha ao vender um produto e/ou serviço depois de descontar as despesas operacionais, ou seja, as despesas para produzi-lo ou vendê-lo. Para mensurá-la, pode-se utilizar a seguinte fórmula:
Margem Bruta = (Receita – Deduções – Custos Diretos Variáveis) x 100
EBIT
Já essa sigla vem do inglês Earnings Before Interest and Taxes que significa Lucro Antes de Juros e Impostos ou LAJIR. Mensura o lucro das operações da empresa, considerando apenas as despesas administrativas e as relacionadas às vendas, excluindo os efeitos financeiros e pagamento de tributos ou impostos.
EBIT = Lucro Líquido + Juros + Impostos
Indicadores de Rentabilidade
Os indicadores de rentabilidade mais utilizados pelas empresas são:
Margem Operacional
Consiste no resultado apresentado no orçamento após o abatimento das despesas, exceto o imposto de renda.
Margem Operacional = Lucro Operacional / Receita Líquida
Quanto mais alta a sua margem operacional, maior a eficiência na geração do lucro da operação da empresa.
Margem Líquida
É determinado pelo valor total disponível em caixa após as deduções de todas as despesas, incluindo o imposto de renda, apresentando assim o lucro líquido para cada unidade de venda.
Quanto maior for essa margem, maior será o valor de sobra após o abatimento de todas as despesas. Pode ser calculada pela fórmula:
Margem Líquida = (Lucro Líquido / Vendas) x 100
EBITDA
Do inglês para Earning Before Interests, Taxes, Depreciation and Amortization que significa Lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização.
Representa a quantidade de geração operacional de caixa de uma empresa, sem considerar os juros, impostos, amortização e depreciação, fornecendo informações sobre o valor e o impacto das vendas no caixa. Pode-se utilizar a seguinte fórmula:
EBITDA = Lucro Operacional Líquido + Depreciação + Amortização
Indicadores de Estrutura de Capital
Nessa categoria, podemos citar duas principais métricas:
Endividamento Geral
É a relação do valor total das dívidas em comparação com os valores de investimentos por acionistas. Se o resultado for um índice elevado, poderá indicar dificuldades na obtenção novos financiamentos.
EG = (Capital de terceiros / Ativos totais) x 100
Cobertura de Juros
Indica a capacidade para quitação das dívidas sem causar grande impacto no orçamento da empresa.
Cobertura de Juros = (EBITDA) / (Despesas Com Juros durante o Ano)
Com esse indicador é possível visualizar um cenário real da influência dos juros e dívidas sobre seu negócio e traçar estratégias para diminuir o impacto no caixa empresarial.
Indicadores de Liquidez
Conforme já citado aqui, os indicadores de liquidez apresentam a capacidade de pagamento da empresa a curto prazo. Dessa forma, existem dois indicadores essenciais para essa análise:
Liquidez Corrente
Compara o valor de contas a pagar e a receber do seu negócio dentro de determinado prazo. Mostrará basicamente as condições que sua empresa tem para cumprir suas obrigações em curto prazo.
LC = Ativo Circulante / Passivo Circulante
Liquidez Imediata
Mostrará quanto de caixa imediato sua empresa dispõe para pagamento de dívidas de curto prazo.
LI= Caixa e Equivalentes de Caixa / Passivo Circulante
Indicadores de Atividade
Para essa modalidade, existem dois indicadores importantes para análise:
Giro de Caixa
Indicará quanto de dinheiro gerado pelas vendas é diretamente utilizado no financiamento das atividades operacionais da sua empresa. O giro do caixa costuma ser inversamente proporcional ao índice de liquidez corrente.
Então, para obter o resultado desse índice, será necessário identificar o ciclo financeiro de sua empresa, que significa a quantidade de vezes que o capital “gira”.
Ciclo Financeiro = DIO + DSO – DPO
- DIO é o prazo médio de estoque;
- DSO é o prazo médio para receber as vendas;
- DPO é o prazo médio para pagar os fornecedores.
O ciclo financeiro é responsável por apresentar o tempo entre o desembolso do capital e a recuperação ao entrar novamente no caixa. Após encontrá-lo, fica bem simples calcular o giro do caixa:
Giro de Caixa = 365/Ciclo Financeiro
Fluxo de Caixa
Embora seja o mais simples de ser analisado, ao mesmo tempo, um dos mais importantes e popular nas empresas. Esse indicador medirá a diferença entre as receitas e as despesas da organização.
Consequentemente, se o valor que está saindo da sua empresa for maior que o valor de entrada, é sinal de que a empresa não gera capital suficiente para arcar com suas obrigações.
Fluxo de caixa = receitas – despesas
Título para este bloco
> Fluxo de caixa projetado como ferramenta para o planejamento financeiro
Conclusão
Agora você já conhece os principais indicadores que sua empresa deverá analisar. E agora é sua vez!
Para que tudo isso seja realmente colocado em prática, o primeiro ponto da análise deverá ser realizado no seu planejamento estratégico.
É lá que conseguirá identificar as prioridades do seu empreendimento e posteriormente detectar quais os indicadores mais relevantes e úteis para o momento que sua empresa vive.
Além disso, é interessante definir um período específico de avaliação desses indicadores. Também, é primordial que utilize como ferramenta auxiliar os demonstrativos financeiros de sua empresa.
Com essas informações, será muito mais fácil e eficiente os resultados de sua análise e consequentemente traçar e implementar novas estratégias e obter o tão sonhado lucro ou pelo menos o equilíbrio financeiro do seu negócio.
